本报记者 孟俊莲 北京报道
2018年第四季度《中国货币政策执行报告》数据显示，2018年小微贷款全年新增1.23万亿，为上年的2.3倍；2018年末民企贷款余额42.9万亿元，比国企只少了5 万亿。这是在我国经济下行压力加大，央行实施结构性货币政策精准滴灌，打通民营企业、小微企业融资渠道，鼓励贷款流入等一系列为民营企业和小微企业护航下取得的成果。
在今年两会上，小微企业融资难融资贵一如继往成为政府工作报告关注的重点之一，全文12次提及小微融资问题，并指出解决之道。3月13日，银保监会官网公布《关于2019年进一步提升小微小企业金融服务质效的通知》（以下简称《通知》），对2019年银行保险业如何进一步缓解小微企业融资难融资贵问题定下明确目标，小微企业再迎重大政策红包。而由中国建设银行与中国经济信息社联合编制的“建行·新华普惠金融-小微指数”显示，小微企业融资需求上升，但融资成本连续下降。
银保监会提出“两增”目标
本报记者注意到，《通知》围绕切实增加银行信贷在小微企业融资总量中的比重、带动小微企业融资成本整体下降的指导思想，提出以下目标：信贷投放方面，强调对普惠型小微企业贷款，全年要实现“贷款增速不低于各项贷款增速、贷款户数不低于上年同期”的“两增”目标。其中，要求5家大型银行发挥行业“头雁”作用，力争总体实现普惠型小微企业贷款余额较年初增长30%以上。
成本管理方面，《通知》要求银行保持“量”“价”平衡，巩固2018年减费让利工作成效，2019年继续将普惠型小微企业贷款利率保持在合理水平。对使用人民银行支小再贷款或政策性银行转贷资金，以及获得政府性融资担保公司担保的普惠型小微企业贷款，严格控制利率定价。
风险管控方面，在目前小微企业信贷风险总体可控的前提下，将普惠型小微企业贷款不良率容忍度放宽至不高于各项贷款不良率3个百分点。
为进一步提升巩固银行保险机构服务小微企业的动力和能力，《通知》还明确了督促银行深化专业机制建设、优化信贷服务技术和方式以及进一步研究完善监管政策等多方面政策要求。
值得注意的是，为提升金融机构服务小微积极性，减少放款顾虑，《通知》中表示“将落实授信尽职免责与不良容忍制度有机结合，对小微企业不良贷款率未超过容忍度标准的分支机构，在无违法违规行为的前提下，对相关业务责任人可免于追责”。
一业内人士认为，在经济下行压力加大情况下，金融机构风险偏好更低，而小微企业、民营企业的风险确实更高一些。此次监管层针对小微和民营企业适度放松风险容忍标准、同时减少商业银行对一线信贷人员风险考核的过度压力，可有效解决这一问题。
“建行·新华普惠金融-小微指数”显示小微融资成本下降
在银保监会发布这一政策前一天，由中国建设银行与中国经济信息社联合编制的“建行·新华普惠金融-小微指数”显示，2018年四季度小微企业融资需求、可得性及满意度上升，融资成本连续下降，以小微企业为重点关注对象的普惠金融服务能力正稳健提升。
小微企业融资需求和效率均有所提升，融资成本和风险下降。该指数数据显示，2018年四季度，小微企业融资需求略有上升，需求指数为107.09点，较上一季度上升2.86点；小微企业融资成本、风险下降，尤其是融资成本连续两个季度下降，价格指数为95.82点，较上一季度下降5.87点。
从“普惠金融-小微融资指数”来看，小微企业金融服务可得性加强，满意度不断提升。2018年四季度可得指数为148.03点，较上一季度上升0.44点，表明金融机构为小微企业提供普惠金融服务的能力不断增强。由于金融服务满意度持续上升，质量指数为119.35点，较上一季度上升8.68点，表明金融机构为小微企业提供普惠金融服务的质量在不断提高。
再从”普惠金融-小微服务指数“来看，小微企业发展整体处于景气状态。尽管2018年四季度小微企业发展指数为52.78，较上一季度小幅回落0.11点，但仍然高于50点荣枯线，处于景气状态。发展指数的回调源于信心指数的小幅下降，四季度信心指数为58.45点，较上一季度下降1.14点，仍处于景气状态。可见，多数小微企业对未来三个月的发展信心仍然较强。
而“普惠金融-小微发展指数”则显示，2018年四季度小微营商指数为56.80点，较上一季度上升0.37点，企业营商环境处于景气状态。
美国德克萨斯农工大学经济系终身教授、西南财经大学经济与管理研究院院长甘犁认为，与上一季度相比，我国小微企业在2018年四季度的融资环境、服务获得环境和营商环境得到改善。小微企业的融资需求指数、融资风险指数、服务获得指数和服务质量指数连续几个季度都呈现好转，说明我国各种扶持小微企业成长的政策初见成效。
国家金融与发展实验室副主任杨涛表示，“支持小微企业发展已经成为当前金融工作的重心所在，而通过小微指数报告，我们对于这一改革的前景更有了信心。”同时，还需通过进一步创新来弥补“短板”，尤其是增加小微融资的“有效供给”。
中国民生银行研究院金融发展研究中心研究员张丽云表示，2018年四季度，小微企业指数总体稳健向好，融资成本大幅下降、融资效率逆转回升，金融服务的意愿明显增强，营商指数持续上行。在私营经济发达、金融主体活跃、服务基础完备的长三角、珠三角地区，小微企业的融资可得性优势明显，融资成本下行较快，融资风险率将先出清。
责任编辑：冯樱子 主编：冉学东
