本报记者 吴敏 北京报道
“保险业经历了多年的高速增长，目前到了增长明显放缓的阶段，需要寻找下一个黄金阶段。”11月2日，在“第十六届21世纪亚洲金融年会”上，中国保险行业协会秘书长商敬国表示，“行业的发展一定要往外看，不能内卷，外部和行业发展紧密相关，数字化、ESG等这些时代的主旋律未来一定要与行业紧密结合在一起。我们一定要做好准备，虽然转型期很痛苦，相信中国保险业还会迎来黄金时代。”
为此，商敬国提出了几大观察保险行业发展的视角，包括历史视角、现实视角、数字化视角、ESG视角、革新的视角、开放的视角。
从历史的视角看，保险领域是一块巨大的蛋糕，规模庞大，曾经发展很快，但这种发展无法再重复；保险行业的发展得益于享受了金融市场化改革和对外开放的制度红利；发展初期，外延式、扩张式的发展模式，比如机构、人力和资本的扩展，是行业发展初期行之有效的模式；相对宽松的内外部环境使得行业得以尝试很多新事物，这也是行业快速发展的另一个因素。
从现实的视角来看，保险公司业务增长放缓，开门红不再像以前那么红，这是市场共同的感受；保险公司代理渠道转型方面，人力改革进展缓慢，难度越来越大；惠民保对于高价值重疾险产生一定程度冲击；银保渠道业务格局没有发生太大变化，仍以短期储蓄险为主；数字化转型和预期有较大差距，马太效应下中小公司生存困难，健康险和养老业务等新业务短期内不能构成业务支撑。
从数字化视角来看，寿险业务的复杂性使得数字化转型难度很大，互联网思维至少在保险行业行不通，还要遵循金融规律；保险行业对客户数据的储存维度比较多但应用不够，若能合规进行充分运用，这可能是行业未来价值的源泉，应再这方面加大投入；从传统业务模式到数字化模式是一个长期过程，过度追求数字化对业务可能形成一定冲击；保险业专业化的内涵发生变化，产品主要依赖精算师进行定价，但精算师的职责也面临转型；数字化时代与客户距离缩短，要善于利用数字化的沟通工具与客户的互动，变低频的业务为高频，满足客户需求，但不能过于强调数字化。
从ESG视角来看，ESG可持续投资有可能成为未来保险业增长的新动能，可能创造出保险业的下一个黄金时代。保险资金的长期性和ESG要求不谋而合，保险资产配置也越来越专业化，特别是长期资产的需求越来越大，寿险行业能承受短期投资波动，有可能在ESG领域获得比其他行业更高的超额收益，同时对整个环境做出贡献，产生更多溢出效应。
从开放的视角来观察，中资险企过去十几年与外资险企展开的不是正面竞争，而是差异化竞争，但现在正面竞争时代正在到来，内资公司在市场拓展、地区文化上的优势逐步递减，与此同时，外资在风险管理、资产配置方面的优势在递增，金融全领域更快开放的步伐，缩短了内资保持优势的窗口期。虽然内资市场份额很大，但在未来竞争中未必能一直保持优势。国内主要市场主体很多是世界500强，对标的公司也是国际上的大公司，但大公司之间不光是竞争的关系，更多的是互补关系，外资公司在全球资产配置方面有天然优势，国而内大公司有合作领域。
在商敬国看来，全方位竞争可能造就真正的行业巨头。虽然国内一些公司规模很大，但并不具备真正的竞争能力，正是在全方位开放的环境下，淘汰更多没有核心竞争力的中小公司，才能产生有世界竞争力的巨头。
从革新的视角来看寿险行业的发展，商敬国认为，首先，行业重复过去的红利也能有一定增长，但是新业务不上来，增长就越来越难，改变传统模式有一定风险，但必须要认识到，全球的金融业确实发生了深刻的变化，要往外看，不能光看到国内的市场。其次，大趋势上看，国外保险公司拆分经营是明显趋势，国内大型保险公司基本都是综合经营，未来也可能出现类似的趋势。
此外，商敬国指出，中国养老金和健康保险属于零起点，发展没有和经济发展规模相适应，但是养老制度的改革和医疗保障制度的改革也在进行当中，这是行业不可错失的机会，要积极主动调整发展策略和相应的资源配置。
基于不同视角的观察和分析，商敬国总结道：“对于一个行业而言，我们的发展历史并不长，但是在不长的历史当中，我们都经历了起起伏伏各种各样的问题，这是一种经验，一定要回顾历史，才可以帮我们找到前进的方向。”
责任编辑：孟俊莲 主编：冉学东
