本报记者 王兆寰 北京报道
龙年开年A股的表现着实令人心潮澎湃。大洋彼岸横空出世的Sora吹来了暖风，不仅被业内认为是AI技术新时代的开启，更激活了春天里的A股。
新任证监会主席吴清的监管团队，从“零容忍”打击违规造假与内幕交易的铁腕政策到专业且低调的系列专家座谈会，无不令投资者们为之点赞。
一周来，Sora概念股火到爆。2月23日，随着英伟达亮丽的业绩与股价再创新高，带动中富通、奥拓电子等AI个股直奔涨停，沪指早盘收复3000点大关。
Wind数据显示，截至2月23日，上证指数收涨0.55%，连续8个交易日收阳，创三年半以来最长连涨纪录。短期上证指数和深成指均连续上涨，八连阳后上证指数本轮累计反弹11.2%，深成指累计大涨13.87%，走势强劲。
Sora新宠火到爆
2月19日，龙年开盘当天，同花顺显示，Sora概念板块整体涨幅高达16%。该板块共计10只概念股，录得涨停板的有8只，20cm涨停的就有5只。
近一周来，Sora概念股没有最火，只有更火。不仅投资者们在线上平台连连发问，以因赛集团为代表的个股更是一夜之间引来百家机构的调研。在接受机构调研时公司表示，已于2024年1月底开放InsightGPT视频智剪功能供特定合作伙伴试用体验，并受到一定认可，已辅助业务团队向国内某头部游戏公司交付了一批信息流广告视频。目前公司正在对接游戏、大消费、大健康等行业的大客户，计划重点推动在精准投流领域的标杆案例打造。
最激情的是，22日英伟达美股股价大涨16%，市值增加约2770亿美元，总市值接近2万亿美元，其股价飙升至历史新高，并创下了市场历史上最大的单日市值涨幅。受此带动，23日，A股相关概念股再度发力。
面对AI的持续火热，国务院国资委日前召开了“AI赋能产业焕新”中央企业人工智能专题推进会，强调中央企业要把发展人工智能放在全局工作中统筹谋划，深入推进产业焕新，加快布局和发展人工智能产业。会上，10家中央企业签订倡议书，表示将主动向社会开放人工智能应用场景。
止于至善投资总经理何理在接受《华夏时报》记者采访时表示，Sora把AIGC推向新的高度，是新一轮技术革命。Sora展现出的不只是视频制作的能力，还有大模型对真实世界的理解和模拟。Sora模型有望推动AI多模态领域飞跃式发展，AI创作等相关领域将迎来深度变革，AI赋能范围进一步扩大，多模态相关的训练及推理应用也将进一步提升对算力基础设施的相关需求，这有望缓解市场对于算力设备投资持续性的担忧，从而打开龙头厂商估值空间。
何理认为，国内人工智能发展不断获得政策支持，国务院国资委召开的中央企业人工智能专题推进会明确指出加速智算中心建设，夯实发展底座，并且提出打造集软件、硬件、平台等于一体的大模型生态。这意味着配套设施需求景气度随之提升，在目前较为明晰的受益环节包含算力调优、液冷散热、国产交换机等领域，均有望伴随国内智算中心建设加速，而进一步拓展未来业绩增长空间，AI的发展将带动A股科技板块上涨，特别是算力、文化传媒等板块上涨。
明泽投资基金经理胡墨晗向《华夏时报》记者直言，Sora热点只是刚刚开始，并不是单纯的短线热点概念炒作。Sora代表AI领域的技术层次出现了质变，这是一个从点到线，乃至于未来拓展到面的大的变化。预计后续在此基础上还会出现一系列的延伸，今年至少还会出现两到三波的事件性催化。
“AI+预计会是今年的重点方向之一，人工智能的投资将会贯穿2024年全年。AI+全产业链将会迎来一次更新，对很多行业都会带来冲击，重塑行业生态和游戏规则，AI+将会是一个时代，而非一个周期。”胡墨晗说。
监管新气象
龙年新年伊始，新上任的证监会主席吴清团队“很忙”。2月18日至19日，证监会召开系列座谈会，就加强资本市场监管、防范化解风险、推动资本市场高质量发展广泛听取各方面意见建议。
座谈会上，与会代表聚焦当前市场关切的热点问题以及制约资本市场长远发展的体制机制和政策问题深入研讨，提出了宝贵的意见建议。
证监会相关负责人表示，证监会将认真对待来自各个方面的意见建议包括批评意见，经过论证切实可行的马上就办，一时不具备条件的做好沟通解释，及时回应市场关切，依靠各个方面的共同努力把资本市场建设好、发展好。
同时证监会表示，下一步，将指导沪深证券交易所和中国金融期货交易所完善异常交易监管标准，依法依规打击操纵市场、内幕交易等违法行为，切实维护市场正常交易秩序。
对于监管的新气象，胡墨晗指出，新任主席以大刀阔斧的改革回应了投资者的关切，让市场整体进出更加有序，上市公司质量将会持续提高，加强了投资型市场回归的确定性。
在胡墨晗看来，本轮市场行情的出现，一方面是超跌反弹，另一方面是国家政策持续出台带来投资者信心的修复，以及国内经济开始出现持续的回暖。春节期间的消费数据向好，新技术也将驱动企业盈利向上，2023年的多重利空因素制约已经解除，在这样的基础上，A股未来持续向上的趋势是比较明确的。
后市如何布局？
2月23日，3000点的收复足以振奋人心。
畅力资产董事长宝晓辉在接受《华夏时报》记者采访时分析指出，在这一周中，A股市场总体呈现出上涨态势，主要股指均有所上涨。这一表现与经济复苏、政策利好等因素密切相关。首先，中国证监会是市场的守卫者，其动向直接关系到市场的稳定和健康发展；其次，证监会的新动作反映了政策导向和市场信心。这些积极信号有助于稳定市场情绪，提振投资者信心。
富荣基金认为，春节期间消息面偏暖，社融与假期出行消费数据表现较好，1月社会融资规模创历史新高达6.5万亿元，超过市场预期，同时出行数据、春节档票房也超过2019年同期水平。产业层面，生成式AGI技术有了进一步演进，OpenAI推出的Sora模型可以直接输出长达60秒的视频，继文本、图片后AI技术能力拓展至视频领域。春节期间外围市场表现较好，港股以及美股中概股整体表现亮眼。
胡墨晗指出，当前市场环境下，预计高质量发展鼓励的产业会有更好的表现，其中一些优质的小市值股票，可能会走出一波超额收益行情。当市场兑现赚钱效应之后，也能进一步修复投资者信心，带来增量资金进场，驱动A股持续震荡上行。具体配置上建议关注AI+、类星链通讯、人形机器人、创新药、券商、中特估等相关主题。
排排网财富认为，AI是人类第四次产业革命，因此对我国经济发展的重要性不言而喻。OpenAI发布了文生视频大模型Sora，使得我国与美国在AI方面的差距进一步缩小，我国AI产业的追赶速度有望进一步加快。
同时，我国在AI基础设施建设方面，国产替代需求迫切；现在政策也在鼓励央企参与AI产业建设。由此，人工智能投资机会有望贯穿2024年全年。
在排排网财富看来，政策的发力点往往在第一季度，政策面的预期其实已经在展开。双重合力之下，二三月的行情是可以看高的。但是能否形成反转，中期行情的高度有多少，则要看经济面复苏的态势。
责任编辑：徐芸茜 主编：公培佳
